Lufthansa je súčasťou úspešného príbehu Nemeckej spolkovej republiky a príkladom pre mnoho leteckých spoločností na svete. Lufthansa je skutočne svetová, ale aj skutočne nemecká.
Bez spoločnosti Lufthansa nemusí byť svetové letectvo rovnaké. Bude Coronavirus schopný zničiť tohto obrovského hráča v leteckom priemysle?
Nemecká letecká spoločnosť Lufthansa a skupina Lufthansa sa možno pripravujú na bankrot. Informoval o tom nemecký časopis „Capital“
Podľa tejto správy sa letecká spoločnosť môže pripravovať na nemecké konanie o ochrannom štíte známe ako „Schutzschirmverfahren“.
Nemecké insolvenčné právo, na rozdiel od amerického insolvenčného práva, iba nedávno (v roku 2012) zaviedlo takzvané ochranné ochranné konanie (Schutzschirmverfahren), ktoré umožňuje potenciálne nelikvidným a / alebo nadmerne zadĺženým dlžníkom reštrukturalizáciu spoločnosti na základe tzv. plán. Týmto sa dá zabrániť likvidácii spoločnosti budúcim insolvenčným správcom.
Všeobecne sú konania o ochrannom štíte porovnateľné s konaniami z kapitoly 11 v USA. Avšak porovnateľný s históriou konania v kapitole 11, počet prípadov zostáva od roku 2012 na nízkej úrovni v porovnaní s absolútnym počtom insolvenčných konaní. To isté platí pre počty výmen dlhu za kmeňový kapitál (DES) vykonaných v rámci konania o ochrannom štíte. Pokiaľ však ide o súčasný vývoj dlhu, a na základe uľahčených formalít pre DES v rámci konania o ochrannom štíte, očakáva sa, že počet prípadov DES v rámci konania o ochrannom štíte v blízkej budúcnosti stúpne - podobne ako v prípade minulého vývoja v USA.
Najmä ak je spoločnosť potenciálne platobne neschopná, ale jej hlavné obchodné činnosti sú ziskové, DES v rámci konania o ochrannom štíte sa stáva atraktívnym, pretože veriteľom poskytuje priamu účasť na nich, a to buď nadobudnutím podielov v spoločnosti, alebo DES.
V DES sa existujúce pohľadávky používajú na získanie (novo vydaných) akcií spoločnosti.
Výhodou DES v takýchto prípadoch je zjavne to, že nesplatené dlhy sa konvertujú na vlastné imanie, tj nové akcie (bez bremena), ktoré sa prevedú na veriteľov, čím sa zníži celková hodnota nesplateného dlhu, a teda aj zadĺženie spoločnosti. Pretože toto je jedným z dvoch kritérií na určenie platobnej neschopnosti podľa nemeckého konkurzného práva (nadmerná zadĺženosť alebo neschopnosť splácať (splatné) dlhy), zníženie stupňa zadĺženosti môže tiež viesť k ukončeniu konkurzného konania a umožniť spoločnosti pokračovať v bežných obchodných operáciách.
Takýto DES sa spravidla vykonáva v štvorstupňovom pláne.
- Po prvé, súčasní akcionári na valnom zhromaždení schvália uznesenie akcionárov o zvýšení základného imania spoločnosti a vydaní nových akcií.
- Na zvýšenie základného imania potrebuje spoločnosť rovnocenný vklad na svoj kapitálový účet buď platbou, alebo takzvaným naturálnym vkladom.
- Takýto nepeňažný vklad v prípade DES poskytujú zainteresovaní veritelia spoločnosti prostredníctvom prevodu svojich pohľadávok voči spoločnosti na túto spoločnosť.
- Nové akcie budú distribuované výlučne veriteľom zúčastneným na DES, ktorí sa stanú novými akcionármi spoločnosti.
Tento krok je paralelný s žiadosť spoločnosti Lufthansa o zabezpečenie vládneho financovania záchrany vo výške 9 miliárd eur kvôli epidémii Corona-19. Odborníci si myslia, že takýto záchranný balík by vláde priniesol obrovský vplyv na prevádzku nemeckého národného dopravcu.
Lufthansa prijal Mr. Arndt Geiwitz, známy advokát špecializujúci sa na reštrukturalizáciu a mimosúdnu správu platobnej neschopnosti, reštrukturalizáciu sprostredkovania a spory o dôveru.
Arnd Geiwitz
Aj meno Lucas Flöther bol uvedený ako správca. Pán Flother bol správcom spoločnosti Air Berlin a bol tiež menovaný za správcu nemeckej leteckej spoločnosti Condor po tom, čo podala vo Frankfurte reštrukturalizačné konanie, aby chránila svoje podnikanie pred krachom materskej spoločnosti Thomas Cook.
Lucas Flother
Takýto krok nemeckej leteckej spoločnosti sa môže dostaviť už budúci týždeň.
Lufthansa najala americkú poradenskú spoločnosť Boston Consulting Group. Boston Consulting Group je americká manažérska poradenská firma založená v roku 1963. Spoločnosť má viac ako 90 kancelárií v 50 krajinách a jej súčasným generálnym riaditeľom je Rich Lesser. BCG je jedným z troch najväčších zamestnávateľov v oblasti manažérskeho poradenstva, známych ako MBB alebo Big Three.
Skupina Lufthansa je letecká skupina pôsobiaca na celom svete. Skupina Lufthansa s 138,353 36,424 zamestnancami dosiahla vo finančnom roku 2019 tržby vo výške XNUMX XNUMX mil. EUR. Skupina Lufthansa sa skladá zo segmentov Network Airlines, Eurowings a Aviation Services. Letecké služby zahŕňajú segmenty Logistika, MRO, Stravovanie a ďalšie podniky a Skupinové funkcie. Medzi tieto spoločnosti patria aj spoločnosti Lufthansa AirPlus, Lufthansa Aviation Training a IT spoločnosti. Všetky segmenty zaujímajú vedúce postavenie na svojich príslušných trhoch. Segment Network Airlines zahŕňa spoločnosti Lufthansa German Airlines, SWISS a Austrian Airlines.
Lufthansa stopy jeho histórie do roku 1926, keď Deutsche Luft Hansa AG (v štýle Deutsche Lufthansa od roku 1933) bola založená v Berlíne. DLH, ako bolo známe, bola nemeckým vlajkovým dopravcom až do roku 1945, keď boli po porážke nacistického Nemecka ukončené všetky služby.
Dva roky potom, čo spojenci rozpustili prvú Lufthansu (založenú v roku 1926) v roku 1951, bola 6. januára 1953 založená „Aktiengesellschaft für Luftverkehrsbedarf“ (Luftag) s ústredím v Kolíne nad Rýnom. 6. augusta 1954 kúpil Luftag názov, ochranná známka - žeriav - a farby - modrá a žltá - od prvej spoločnosti Lufthansa, ktorá bola v tom čase v likvidácii, a ktorá sa odvtedy nazývala „Deutsche Lufthansa Aktiengesellschaft“ (Deutsche Lufthansa Stock Company). Než mohla nová letecká spoločnosť zahájiť letovú prevádzku, musela splniť niekoľko úloh: hľadanie a nákup vhodných lietadiel, školenie pilotov a inžinierov leteckých spoločností a výcvik leteckých správcov. Museli byť stanovené aj organizačné a infraštruktúrne predpoklady pre technickú údržbu lietadiel. Ambiciózny projekt bol úspešný: 1. apríla 1955 odštartovali dve lietadlá Convair z Hamburgu a Mníchova, aby zahájili pravidelné letecké služby.
Paralelne s rozvojom európskej siete liniek sa krátko nato pridali aj lety do destinácií v Amerike, Afrike a na Ďaleký východ. Od roku 1958 červená ruža stojí za splnením najvyšších požiadaviek na komfort v prvej triede na medzikontinentálnych trasách.
V roku 1960 Lufthansa priletela vo veku prúdového lietadla získaním prvého Boeingu B707. Spoločnosť súčasne presunula svoje diaľkové operácie z Hamburgu do Frankfurtu nad Mohanom a pokračovala v rozširovaní svojej nákladnej dopravy.
Po tomto rozšírení nasledovalo desaťročie kríz, ale aj vývoja. Najskôr ropná kríza v rokoch 1973 a 1979, v dôsledku ktorej ceny petroleja explodovali. Zároveň vytvoril nové chápanie spôsobu zaobchádzania so zdrojmi, a tým posunul vývoj palivovo efektívnych a tichších prúdových motorov vpred.
Spoločnosť Lufthansa znovu a znovu ponúkala inovácie svojej rastúcej zákazníckej základni: Boli zakúpené lietadlá so širokým trupom s najnovšou technológiou. V roku 1970 bol Boeing B747 prvýkrát nasadený na diaľkových trasách, po ktorom nasledoval trojprúdový Douglas DC 10 a od roku 1976 Airbus A300, prvé dvojmotorové prúdové lietadlo so širokým trupom pre lety na dlhé vzdialenosti.
Letún sa vyvinul v prostriedok hromadnej dopravy. Spoločnosť Lufthansa reagovala prepracovaním svojej siete trás s rýchlejším pripojením a menším počtom medzipristátí.
Ženy tiež podrobili kokpity v Lufthanse výcvikom prvých dvoch pilotiek v roku 1986.
V druhej polovici 1990. rokov čelila skupina spoločností obrovským zmenám. Na jednej strane sa spoločnosti Lufthansa Technik AG, Lufthansa Cargo AG a Lufthansa Systems GmbH transformovali na nezávislé spoločnosti leteckej skupiny, na druhej strane bola v roku 1995 spoločnosť Lufthansa definitívne privatizovaná. Obidve boli určené na zvýšenie konkurencieschopnosti skupiny a prispeli k dlhodobej stratégii spoločnosti Lufthansa, ktorá sa vyvinula v popredného svetového poskytovateľa leteckej dopravy a súvisiacich služieb leteckej dopravy.
